สูตรสำหรับมูลค่าในอนาคตของเงินรายปี

เงินงวดเป็นสัญญาการลงทุนที่ขายโดยสถาบันการเงินเช่น บริษัท ประกันภัยและธนาคาร (โดยทั่วไปเรียกว่าผู้ออกเงินปี) เมื่อคุณซื้อเงินรายปีคุณจะลงทุนเงินของคุณเป็นเงินก้อนหรือค่อย ๆ ในช่วง“ ระยะเวลาการสะสม” ตามเวลาที่กำหนดผู้ออกจะต้องเริ่มจ่ายเงินสดเป็นประจำตามระยะเวลาที่กำหนด มูลค่าในอนาคตของเงินรายปีเป็นเครื่องมือวิเคราะห์ที่ผู้ออกเงินงวดจะใช้ในการประเมินค่าใช้จ่ายทั้งหมดในการชำระเงินสดที่จำเป็นให้กับคุณ

บัตรประจำตัว

เมื่อคุณซื้อเงินรายปีผู้ออกจะลงทุนเงินของคุณเพื่อสร้างรายได้ ผู้ออกตราสาร Annuity ทำเงินโดยเก็บส่วนหนึ่งของรายได้การลงทุนซึ่งเรียกว่าอัตราคิดลด อย่างไรก็ตามเมื่อคุณชำระเงินแต่ละครั้งรายได้ที่ผู้ออกเงินงวดจะลดลง สำหรับผู้ออกค่าใช้จ่ายทั้งหมดของการชำระเงินงวดคือผลรวมของการจ่ายเงินสดที่ทำกับคุณรวมกับการลดลงของรายได้ทั้งหมดที่ผู้ออกหลักทรัพย์ได้รับตามการชำระเงิน ผู้ออกจะคำนวณมูลค่าในอนาคตของค่างวดเพื่อช่วยให้พวกเขาตัดสินใจว่าจะกำหนดเวลาการชำระเงินได้อย่างไรและต้องแบ่งส่วนแบ่งเท่าใด (อัตราคิดลด) เพื่อให้ครอบคลุมค่าใช้จ่ายและทำกำไร

ประเภท

สูตรสำหรับมูลค่าในอนาคตของเงินรายปีแตกต่างกันเล็กน้อยขึ้นอยู่กับประเภทของเงินงวด ค่างวดสามัญจะจ่ายเมื่อสิ้นสุดแต่ละช่วงเวลา ค่างวดที่จ่ายเมื่อเริ่มต้นแต่ละงวดเรียกว่าค่างวด มีการจ่ายค่างวดหลายปี อย่างไรก็ตามค่างวดบางค่าใช้จ่ายเป็นรายครึ่งปีรายไตรมาสหรือรายเดือน

สูตร

สมการพื้นฐานสำหรับมูลค่าในอนาคตของเงินรายปีสำหรับเงินงวดสามัญที่จ่ายปีละครั้ง สูตรคือ F = P * ([1 + I] ^ N - 1) / I P คือจำนวนเงินที่ชำระ ฉันเท่ากับอัตราดอกเบี้ย (ส่วนลด) N คือจำนวนการชำระเงิน (“ ^” หมายถึง N คือเลขชี้กำลัง) F คือมูลค่าในอนาคตของเงินรายปี ตัวอย่างเช่นหากเงินรายปีจ่าย $ 500 ต่อปีเป็นเวลา 10 ปีและอัตราคิดลดเป็น 6 เปอร์เซ็นต์คุณมี $ 500 * ([1 + 0.06] ^ 10 - 1) /0.06 มูลค่าในอนาคตมีมูลค่าถึง $ 6, 590.40 ซึ่งหมายความว่าในตอนท้ายของ 10 ปีต้นทุนรวมของผู้ออกเท่ากับ $ 6, 590.40 (การชำระเงิน $ 5, 000 ในการบวกบวก $ 1, 590.40 ในการรับดอกเบี้ย)

ระยะเวลาการจ่ายเงิน

ในการใช้สูตรสำหรับมูลค่าในอนาคตของเงินรายปีเมื่อช่วงเวลาการชำระเงินน้อยกว่าหนึ่งปีคุณจะต้องทำการปรับสองครั้ง ขั้นแรกให้หารอัตราส่วนลด (I) ด้วยจำนวนการชำระเงินต่อปีเพื่อค้นหาอัตราดอกเบี้ยที่จ่ายในแต่ละเดือน ใช้อัตรารายเดือนนี้เป็นค่าของคุณสำหรับ I. ประการที่สองคูณจำนวนการชำระเงินรายปี (N) ด้วยจำนวนการชำระเงินในแต่ละปีเพื่อค้นหาจำนวนการชำระเงินทั้งหมดและใช้ค่านี้สำหรับ N

เงินงวด

เนื่องจากการชำระเงินสำหรับเงินรายปีที่ครบกำหนดจะเกิดขึ้นที่จุดเริ่มต้นของรอบระยะเวลาการชำระเงินมูลค่าในอนาคตของเงินรายปีจะเพิ่มขึ้นตามดอกเบี้ยที่ได้รับสำหรับรอบระยะเวลาหนึ่ง เริ่มต้นด้วยการคำนวณมูลค่าในอนาคตโดยใช้สมการสำหรับเงินงวดสามัญสำหรับช่วงเวลาที่เหมาะสม จากนั้นคูณผลลัพธ์ด้วย 1 + I โดยที่ฉันเท่ากับอัตราคิดลดสำหรับรอบระยะเวลา