อัตราส่วนทางการเงินที่นักลงทุนใช้

นักลงทุนที่ชาญฉลาดใช้อัตราส่วนทางการเงินเพื่อวิเคราะห์ผลการดำเนินงานทางการเงินของ บริษัท ก่อนตัดสินใจลงทุน อัตราส่วนทางการเงินเปิดเผยว่า บริษัท ได้รับการจัดหาเงินทุนอย่างไรการใช้ทรัพยากรความสามารถในการชำระหนี้และความสามารถในการสร้างผลกำไร อัตราส่วนให้เหลือบตำแหน่งของ บริษัท ในเวลาที่กำหนดและมีประโยชน์มากที่สุดเมื่อเปรียบเทียบในช่วงเวลาและเมื่อเปรียบเทียบ บริษัท ในอุตสาหกรรมเดียวกัน อัตราส่วนเพียงอย่างเดียวไม่ได้ให้ภาพรวมที่สมบูรณ์ของศักยภาพการลงทุนของ บริษัท แต่เป็นจุดเริ่มต้นในการวิเคราะห์

อัตราส่วนสภาพคล่อง

อัตราส่วนสภาพคล่องวัดความสามารถของ บริษัท ในการชำระค่าใช้จ่ายเมื่อถึงกำหนด อัตราส่วนสภาพคล่องที่ใช้กันโดยทั่วไปสามอัตราส่วนคืออัตราส่วนสภาพคล่องอัตราส่วนสภาพคล่องเร็วและอัตราส่วนเงินสด อัตราส่วนสภาพคล่องพบได้โดยการหารสินทรัพย์หมุนเวียนด้วยหนี้สินหมุนเวียน อัตราส่วน 1 หมายถึงธุรกิจมีสินทรัพย์หมุนเวียนเพียงพอที่จะจ่ายหนี้สินหมุนเวียน อัตราส่วนที่สูงกว่า 1 หมายถึง บริษัท มีสินทรัพย์หมุนเวียนมากกว่าหนี้สินหมุนเวียน อัตราส่วนต่ำกว่า 1 หมายถึงหนี้สินหมุนเวียนมากกว่าสินทรัพย์หมุนเวียน นักลงทุนมักจะต้องการอัตราส่วนที่ต่ำกว่าเพราะมันแสดงให้เห็นว่าสินทรัพย์ของ บริษัท กำลังทำงานเพื่อขยายธุรกิจ

อัตราส่วนที่รวดเร็วหรือที่เรียกว่าการทดสอบกรดจะลบสินค้าคงคลังออกจากสินทรัพย์หมุนเวียนก่อนหารด้วยหนี้สินหมุนเวียน การทดสอบกรดให้มุมมองที่ถูกต้องมากขึ้นเกี่ยวกับสภาพคล่องระยะสั้นของ บริษัท มากกว่าอัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันเนื่องจากเป็นการขจัดสินค้าคงคลังที่ บริษัท อาจไม่สามารถขายได้จากสมการ

อัตราส่วนเงินสดไม่รวมสินทรัพย์ทั้งหมดยกเว้นเงินสดและหลักทรัพย์ในความต้องการของตลาดเช่นหุ้นและพันธบัตร มันเป็นตัวบ่งชี้ที่ดีที่สุดของความสามารถของ บริษัท ในการจ่ายเงินหากเจ้าหนี้ในปัจจุบันต้องการชำระเงินทันที

อัตราส่วนการใช้ประโยชน์ทางการเงิน

อัตราส่วนทางการเงินของ บริษัท ใช้วัดอัตราส่วนหนี้สินระยะยาวของ บริษัท อัตราส่วนหนี้สินต่อหนี้สินรวมหารด้วยสินทรัพย์ทั้งหมด อัตราส่วนที่สูงกว่า 1 หมายถึง บริษัท มีหนี้มากกว่าสินทรัพย์ต่ำกว่า 1 หมายถึงสินทรัพย์มากกว่าหนี้และ 1 หมายถึงหนี้และสินทรัพย์เท่ากัน

อัตราส่วนหนี้สินต่อทุนแบ่งหนี้สินทั้งหมดตามส่วนของเจ้าของ (การลงทุนของเจ้าของ) มันแสดงให้เห็นว่า บริษัท ได้รับการสนับสนุนทางการเงินอย่างไร อัตราส่วนข้างต้น 1 หมายถึงการใช้หนี้มากกว่าทุนในขณะที่อัตราส่วนต่ำกว่า 1 หมายถึงการใช้เงินทุนมากกว่า บริษัท ที่มีหนี้สินสูงทุกสิ่งมีความเท่าเทียมกันทางการเงินอ่อนแอกว่า บริษัท ที่ใช้ตราสารทุนมากกว่าเนื่องจากมีความอ่อนไหวต่อการเพิ่มอัตราดอกเบี้ย นักลงทุนส่วนใหญ่ชอบ บริษัท ที่มีหนี้สินต่ำกว่า

อัตราส่วนการทำกำไร

อัตราส่วนการทำกำไรวัดความสามารถของ บริษัท ในการสร้างผลกำไร อัตรากำไรขั้นต้นผลตอบแทนจากสินทรัพย์และผลตอบแทนต่อผู้ถือหุ้นเป็นอัตราส่วนที่ใช้กันโดยทั่วไปสามอัตราส่วน อัตรากำไรขั้นต้นหรือที่เรียกว่ากำไรขั้นต้นแสดงถึงอัตราร้อยละของยอดขายสุทธิ (ยอดขายลบด้วยต้นทุนของสินค้าที่ขาย) ไปสู่กำไรและต้นทุนคงที่ นักลงทุนต้องการอัตรากำไรขั้นต้นที่สูงเพราะพวกเขาหมายถึงเงินมากขึ้นเพื่อครอบคลุมต้นทุนคงที่และกำไรมากขึ้น

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์เผยให้เห็นว่า บริษัท ใช้สินทรัพย์เพื่อสร้างรายได้ดีเพียงใด พบได้โดยการหารกำไรสุทธิด้วยสินทรัพย์รวม นักลงทุนต้องการผลตอบแทนสูงจากสินทรัพย์

ผลตอบแทนต่อผู้ถือหุ้นวัดผลตอบแทนจากเงินดอลลาร์ที่ลงทุนในหุ้นของ บริษัท พบได้โดยการหารกำไรสุทธิด้วยส่วนของผู้ถือหุ้น เช่นเดียวกับอัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรอื่น ๆ